Utilizarea modelelor de rating intern în managementul riscurilor asociate expunerilor instituţiilor financiare nebancare
Autor:Nicolae Dardac, Petronel Chiriac şi Bogdan Moinescu
JEL:G23,G32
DOI:
Cuvinte cheie:instituţii financiare nebancare, risc de credit, model de scoring, analiză univariată, testare multivariată, curba ROC, putere de discriminare
Abstract:
Deşi nu există o cerinţă expresă în reglementările Băncii Naţionale a României, conceperea, implementarea şi folosirea sistemelor de rating la nivelul managementul riscurilor asociate expunerilor instituţiilor financiare nebancare (IFN), pe baza bunelor practici bancare, reprezintă un instrument valoros şi indispensabil în administrarea eficientă a riscurilor, îndeosebi în contextul crizei actuale. În acest cadru, prezentul studiu descrie sintetic procesul de revizuire a sistemului de scoring folosit de un IFN. Mecanismul de evaluare a performanţei sistemului de scoring combină indicatori ai puterii de discriminare cu rezultate econometrice ale studierii legăturii funcţionale dintre variabilele de risc integrate în model şi starea creditului (default/rambursare), pe baza modelului logit. Analiza empirică oferă evidenţe clare privind faptul că, în timp ce puterea de discriminare aferentă componentei calitative (scoring reputaţional) respectă cerinţele unei bune identificări ex-ante a situaţiilor de nerambursare, puterea de discriminare a scoring-ului cantitativ este doar marginal superioară unui model aleatoriu. Valoarea adăugată a studiului este întregită de evidenţierea importanţei condiţiilor tehnice ale facilităţii de finanţare pentru anticiparea evenimentelor de nerambursare. În acela?i timp, studiul încearcă sa evidenţieze importanţa calibrării ştiinţifice a unui astfel de sistem de scoring care sa performeze eficient în depistarea timpurie a cazurilor de nerambursare.